中國股市：總有一天你會明白，炒股用最簡單的方式其實最賺錢

2013年我參加過一個投資研討會，臺上坐著一排西裝革履的分析師，PPT翻了一百多頁，從宏觀GDP增速講到細分行業的滲透率，從美聯儲貨幣政策講到豬肉價格周期。臺下的人聽得如癡如醉，筆在本子上刷刷地記。

中場休息的時候，我旁邊坐著一個老頭，穿著洗得發白的夾克衫，翹著二郎腿嗑瓜子。我問他，大爺您聽得懂嗎？他嘿嘿一笑，說聽不懂，就是來看看熱鬧。

后來聊起來才知道，這位大爺姓孫，七十歲了，退休前是火車司機。他從九十年代開始炒股，本金五萬塊，做到當時將近兩千萬。

我趕緊請教他用的什么方法。

孫大爺說，他不懂那些花里胡哨的東西。他的方法就一條：只看月線。月線MACD金叉了就買，死叉了就賣。二十年就做這一個信號，做了大概十來次，從來沒有被深套過，也從來沒有踏空過大行情。

我當時都懵了。臺上那些分析師講了一上午，各種模型各種框架，結果被一個火車司機用一根月線MACD吊打了。

這件事徹底改變了我對炒股這件事的認知。

【簡單為什么比復雜更賺錢】

孫大爺的故事不是孤例。后來我刻意去了解了更多長期盈利的散戶，發現他們有一個共同特點：方法簡單到令人發指。

有人只看60日均線，線上持股線下空倉。有人只看成交量，放量突破箱體就買。有人只看市盈率和股息率，低估值高分紅的時候買入，高了就賣。還有人只看季報，業績超預期就進，不及預期就走。

沒有一個人用的是復雜的系統。

為什么？

因為越簡單的東西，越容易執行。

一個交易系統，如果每次操作之前要檢查十幾個條件，那你大概率堅持不了。因為人的精力是有限的，條件越多，執行成本越高。等你把所有條件都檢查完，行情早過去了。而且條件越多，越容易產生矛盾——三個條件滿足，兩個條件不滿足，你怎么辦？糾結半天，最后可能還是憑感覺操作。

憑感覺操作，跟沒有系統有什么區別？

簡單的系統沒有這個問題。一兩個條件，滿足了就干，不滿足就等著。沒有灰色地帶，沒有糾結空間。

我現在的交易系統，核心條件只有兩個：股價在60日均線上方，且成交量大于前五日均量的1.5倍。兩個條件同時滿足，入場。任何一個不滿足，不動。

這兩個條件，三秒鐘就能判斷完。不需要分析，不需要猶豫。

【簡單系統的三層過濾法】

簡單不等于簡陋。好的簡單系統，是用最簡單的規則，抓住最核心的東西。

我把自己的簡單系統總結為三層過濾。

第一層：趨勢過濾

用60日均線判斷中長期趨勢。股價在線上，說明趨勢向上，可以做多。股價在線下，說明趨勢向下，不參與。

這一層過濾掉了一半以上的噪音。A股四千多只股票，只有一半在60日線上方，這一下就砍掉兩千只。你不需要在兩千只下跌趨勢的股票里找機會，浪費時間浪費精力。

第二層：量能過濾

用成交量判斷資金參與度。再好的趨勢，沒有成交量配合也是虛的。我只看當日成交量超過前五日平均1.5倍的票。這個標準能確保你參與的是有資金關注的活躍股。

成交量是股市里唯一不能造假的東西。價格可以騙人，掛單可以騙人，但成交是實打實的真金白銀。放量的票不一定都會漲，但不放量的票基本沒有大行情。

第三層：強度過濾

用漲跌幅判斷當天多空力量的強弱。在滿足前兩個條件的基礎上，我只選擇當天漲幅在2%到5%之間的票。漲幅太小說明主力還沒發力，漲得太猛說明已經高潮了，追進去容易接盤。2%到5%這個區間，是“啟動但還沒加速”的甜蜜點。

這三層過濾下來，四千多只股票，每天符合條件的通常不超過二十只。再從這二十只里挑自己熟悉的行業和基本面過硬的，最后真正操作的可能只有兩三只。

簡單，但精準。

【我最賺錢的兩個簡單模型】

說兩個我用過的最簡單卻最賺錢的模型。

模型一：一根均線吃遍天

這個模型前面提過，但值得單獨拿出來細講。

規則就一句話：收盤價站上60日均線買入，跌破60日均線賣出。沒有止盈位，沒有止損位，沒有其他任何條件。

有人會問，這么簡單的方法，遇到震蕩市不是會被反復打臉嗎？

是的，震蕩市確實會反復止損。但這個模型的核心優勢不在于勝率，而在于盈虧比。

我統計過這個模型在2016到2021五年間，在貴州茅臺上的表現。五年里一共產生了7次交易信號，其中4次是虧損的，勝率不到60%。但4次虧損加起來只有18%。而3次盈利，分別賺了35%、80%和120%。

最終結果是，五年累計收益超過200%，年化超過25%。

勝率不重要，重要的是賺的時候大賺，虧的時候小虧。簡單的一根均線，完美實現了這一點。

模型二：新股開板首日換手率

這個模型專門用于新股。

新股上市之后往往連續一字漲停，等某一天突然開板，就是買入時機。但要看一個關鍵指標：開板當天的換手率。

如果開板當天換手率超過50%，說明中簽的散戶大部分都跑了，籌碼在一天之內完成了集中轉移。誰在接？大概率是主力。主力敢在一天內接走一半以上的流通盤，說明志在長遠。

我2016年做過一只叫來伊份的新股。開板當天換手率52%，我果斷在尾盤買入。后面十二個交易日漲了將近一倍。

這個模型的量化標準是：開板日換手率超過50%，且股價收在開盤價上方（說明主力在吃貨不是出貨）。

兩個條件，一個判斷。簡單到你可以一邊吃飯一邊操作。

【避坑指南：簡單不是偷懶】

簡單系統最容易犯的錯誤，是把“簡單”當成“偷懶”。

以為自己用了60日均線，就可以完全不看基本面了，買了只垃圾票，拿著死等。這不叫簡單，這叫懶，叫賭博。

簡單系統的前提，是你對選股有自己的標準。你用簡單的方法來解決“什么時候買賣”的問題，但“買什么”這個問題，需要你用另外的功課去解決。

我現在的做法是：選股看基本面，交易看技術面。兩個體系分開，互不干擾。

選股的時候我像會計師一樣，看財報、看行業、看管理層。這一步不簡單，要花功夫。但選好之后，交易的時候就簡單了——只看K線和成交量，什么時候買什么時候賣，按紀律執行。

還有一個坑是：簡單系統需要堅定的執行力。

很多人用60日均線，跌破了不走，給自己找理由。“這是假跌破”、“明天就拉回來了”、“這次不一樣”。

所有“這次不一樣”的想法，最后都會變成“又是一樣的虧損”。

簡單的方法，加上鐵血的紀律，才是完整的交易系統。缺了任何一環，都是廢的。

【結尾總結】

我花了十幾年時間，從簡單到復雜，再從復雜回到簡單。

這個過程像爬山。你一開始在山腳下，覺得山頂很神秘，上面一定有很多復雜的路徑。你拼命往上爬，學了各種路線圖，最后到了山頂，發現上面什么也沒有，只有一個觀景臺。站在那里往下一看，一切清清楚楚。

炒股的山頂，就是簡單。

如果你現在還在用復雜的方法做股票，試著做做減法。砍掉80%的指標，只保留最核心的一兩個。然后嚴格執行，堅持一年。

我敢打賭，你的收益會比現在好。

溫馨提示：以上內容為作者個人投資心得分享，不構成任何投資建議。股市有風險，投資需謹慎。文中提及的技術分析方法和倉位管理策略僅供參考，投資者應根據自身情況獨立判斷，自負盈虧。