當(dāng)中國汽車出口增長63%，真正的全球化才剛剛開始

貿(mào)易壁壘、碳規(guī)則、本地化生產(chǎn)要求正從“可選項(xiàng)”變?yōu)椤氨剡x項(xiàng)”。規(guī)模擴(kuò)張可以贏得一局，體系能力才能決定終局

文 | 吳勝男 馮莉 朱云堯

編輯 | 趙成

2026年1月—5月，中國整車出口405.9萬輛，同比增長63%；其中新能源汽車出口183.3萬輛，同比增長1.1倍。單看增速，這是一份足以讓任何產(chǎn)業(yè)感到振奮的成績單。

但把這份成績單放到全球汽車產(chǎn)業(yè)版圖中審視，另一個(gè)事實(shí)同樣清晰：規(guī)模擴(kuò)張可以驗(yàn)證產(chǎn)品競爭力，但體系能力才決定全球化的可持續(xù)性。中國汽車產(chǎn)業(yè)從“賣出去”到“扎下去”的跨越，才剛剛進(jìn)入深水區(qū)。

全球車市回暖，但增長邏輯已變

全球汽車市場(chǎng)已基本走出疫情與供應(yīng)鏈沖擊的陰影。根據(jù)國際汽車制造商協(xié)會(huì)（OICA）數(shù)據(jù)，2025年全球汽車銷量達(dá)到9980萬輛，同比增長4.7%，恢復(fù)至接近1億輛規(guī)模。

但這一輪修復(fù)并不意味著新一輪高速增長周期的開啟。全球主要成熟市場(chǎng)已進(jìn)入存量博弈階段，未來新增需求將主要由人口紅利釋放、城市化進(jìn)程和新能源產(chǎn)品更替等結(jié)構(gòu)性因素驅(qū)動(dòng)。總量溫和上行的背后，全球汽車市場(chǎng)正在從“成熟市場(chǎng)修復(fù)驅(qū)動(dòng)”轉(zhuǎn)向“新興市場(chǎng)增量與能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)換共同驅(qū)動(dòng)”。

最顯著的變化是增長重心的東移。2025年，亞太及中東汽車銷量達(dá)5502萬輛，同比增長7.1%，占全球銷量份額約55%。歐洲銷量1863萬輛，同比微降0.4%；美洲銷量2486萬輛，增長2.9%；非洲雖增長22%但總量僅129萬輛。

亞洲內(nèi)部，增長由兩個(gè)引擎共同驅(qū)動(dòng)，中國以3440萬輛銷量繼續(xù)保持全球最大市場(chǎng)地位，占全球總量約三分之一；印度銷量達(dá)552萬輛，同比增長5.5%，已成為全球增量的重要來源。與此同時(shí)，東盟、中東等市場(chǎng)正在成為跨國車企與中國車企爭奪的新興空間。

圖1：2021年-2025年全球汽車歷年產(chǎn)銷；萬輛

圖2：2021年-2025年各區(qū)域汽車銷量；萬輛

圖3：2021年-2025年各區(qū)域汽車銷量同比增速；%

新能源加速主流化，競爭重心正在轉(zhuǎn)移

新能源汽車仍是全球汽車產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)變化中最重要的變量。據(jù)國際能源署（IEA）數(shù)據(jù)，2025年全球電動(dòng)汽車銷量超過2000萬輛，較上年增長約20%，占全球汽車銷量的比重從2024年的約20%提升至約25%，成為影響全球汽車市場(chǎng)結(jié)構(gòu)變化的關(guān)鍵變量。

中國繼續(xù)承擔(dān)全球增長的主要支撐。根據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，2025年中國新能源汽車產(chǎn)銷分別達(dá)1662.6萬輛和1649萬輛，新能源滲透率攀升至約47.9%，遠(yuǎn)超全球平均水平。

但值得關(guān)注的是新興市場(chǎng)的加速導(dǎo)入。IEA數(shù)據(jù)顯示，東南亞電動(dòng)汽車銷量同比翻倍，銷量超過50萬輛；拉美銷量激增超60%；中東在主權(quán)投資與能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略推動(dòng)下增速驟升；非洲也由個(gè)別國家突破，步入產(chǎn)業(yè)導(dǎo)入期。這些市場(chǎng)雖然目前體量有限，卻是下一輪全球新能源汽車增量的重要來源。

與此同時(shí)，歐美市場(chǎng)呈現(xiàn)分化。歐盟純電動(dòng)汽車市場(chǎng)份額從2024年的13.6%提升至17.4%，是主要成熟市場(chǎng)中表現(xiàn)相對(duì)積極的區(qū)域。美國市場(chǎng)則因稅收抵免政策調(diào)整等因素承壓，全年純電動(dòng)車份額降至7.8%，低于2024年的8.1%。

一個(gè)關(guān)鍵信號(hào)是，新能源汽車的競爭重點(diǎn)，正從滲透率提升轉(zhuǎn)向經(jīng)營質(zhì)量。在主要市場(chǎng)進(jìn)入規(guī)模化應(yīng)用階段后，誰能實(shí)現(xiàn)成本、產(chǎn)品、補(bǔ)能、渠道和服務(wù)的綜合平衡，誰才能將先發(fā)優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)化為持續(xù)競爭力。

進(jìn)了前十，

離成熟全球化車企還有多遠(yuǎn)？

2025年全球汽車集團(tuán)銷量/交付量排行榜上，比亞迪以460.2萬輛排名第六，較上年上升一位，吉利以411.6萬輛躍升至第八，中國車企排名實(shí)現(xiàn)穩(wěn)步提升。

表1 2025年全球主要汽車集團(tuán)銷量/交付量排行TOP10（萬輛）

注：各企業(yè)披露口徑存在差異，表內(nèi)數(shù)據(jù)不宜加總。（豐田為含大發(fā)、日野在內(nèi)的集團(tuán)銷售口徑；大眾為集團(tuán)交付量口徑，包含權(quán)益法核算的中國合資企業(yè)；通用為total vehicle sales口徑；Stellantis為合并出貨量口徑；福特為批發(fā)量口徑；吉利為吉利控股集團(tuán)口徑。該表主要用于反映企業(yè)規(guī)模和排序變化，不作為去重后的全球市場(chǎng)份額依據(jù)。）

但排名并不能回答全部問題。把中國車企與豐田、大眾等跨國巨頭放在同一個(gè)坐標(biāo)系里對(duì)比，更能看清不同企業(yè)所處的全球化階段。

豐田2025年全球銷量1132.3萬輛，海外銷量占比約81.7%，日本本土僅占18.3%。這意味著豐田的基本盤幾乎完全分散在全球市場(chǎng)，單一市場(chǎng)波動(dòng)難以動(dòng)搖其根基。大眾海外銷量占比雖不及豐田，但歐洲、中國、北美、南美多區(qū)域均衡布局，全球制造和渠道體系成熟。

比亞迪的海外銷量約104.6萬輛，占其總銷量的22.7%；吉利控股海外銷量占比約三成（含沃爾沃汽車）。國內(nèi)市場(chǎng)仍是中國車企最重要的規(guī)模基礎(chǔ)和技術(shù)迭代場(chǎng)景，也為其海外拓展提供了產(chǎn)品、成本和供應(yīng)鏈支撐。但從全球銷量結(jié)構(gòu)看，中國車企的區(qū)域分布仍不如豐田、大眾等跨國巨頭分散，海外市場(chǎng)的規(guī)模占比、區(qū)域均衡度和本地化經(jīng)營深度仍有提升空間。

差距不僅體現(xiàn)在銷量結(jié)構(gòu)上。豐田、大眾已在主要市場(chǎng)建立起覆蓋本地研發(fā)、制造、銷售、金融、二手車和售后的完整體系，全球化已進(jìn)入體系運(yùn)營階段。中國車企的海外布局仍處于從出口拓展向本地化運(yùn)營升級(jí)的階段，海外產(chǎn)能、渠道和品牌體系在加速建設(shè)，但金融、售后、合規(guī)等支撐能力仍需時(shí)間沉淀。

表2 中國車企VS跨國巨頭

注：部分?jǐn)?shù)據(jù)為公開資料測(cè)算

技術(shù)路線的差異同樣值得關(guān)注。豐田的技術(shù)結(jié)構(gòu)以“燃油+混動(dòng)”為基本盤，純電占比僅約2.3%，轉(zhuǎn)型節(jié)奏審慎但全球適應(yīng)性極強(qiáng)。大眾仍以燃油車為主體，純電與插混同步推進(jìn)。比亞迪自2022年停止燃油車生產(chǎn)，純電與插混基本各占半壁，全面聚焦新能源賽道，技術(shù)特征鮮明，但其產(chǎn)品組合能否適配不同區(qū)域市場(chǎng)的補(bǔ)能條件、政策環(huán)境和消費(fèi)偏好，仍需在全球化過程中持續(xù)驗(yàn)證。

一個(gè)核心判斷是，中國車企下一階段的關(guān)鍵，不是證明“產(chǎn)品能出海”，而是建立能夠長期支撐全球經(jīng)營的品牌、渠道、服務(wù)、金融、合規(guī)和抗周期能力。銷量排名是結(jié)果，體系能力才是原因。

看不見的壁壘：

規(guī)則正在重塑全球化門檻

比銷量差距更值得警惕的，是全球汽車產(chǎn)業(yè)競爭邊界的變化，即從市場(chǎng)競爭正在延伸到規(guī)則競爭。

過去，汽車全球化圍繞產(chǎn)品、成本和渠道展開。今天，地緣政治、貿(mào)易保護(hù)、產(chǎn)業(yè)本地化、碳規(guī)則、供應(yīng)鏈安全和人工智能監(jiān)管等因素，正在共同改寫車企的全球經(jīng)營條件。對(duì)中國車企而言，單純依靠整車出口的模式將面臨越來越高的不確定性。

貿(mào)易保護(hù)工具正在從單一走向復(fù)合。歐盟對(duì)中國進(jìn)口純電動(dòng)汽車實(shí)施反補(bǔ)貼措施，在10%基礎(chǔ)關(guān)稅之上疊加企業(yè)差異化稅率。進(jìn)入2026年，歐盟在維持總體框架的同時(shí)，開始出現(xiàn)最低進(jìn)口價(jià)格、年度配額和個(gè)別車型承諾安排等更靈活的執(zhí)行方式，這意味著貿(mào)易壁壘正從關(guān)稅向關(guān)稅、價(jià)格承諾、配額和本地化投資要求相結(jié)合的復(fù)合型規(guī)則演變。美國則已將中國電動(dòng)汽車關(guān)稅提高至100%，并對(duì)動(dòng)力電池、關(guān)鍵礦物等相關(guān)產(chǎn)品同步加征關(guān)稅。

產(chǎn)業(yè)本地化要求也在升級(jí)。美國《通脹削減法案》通過電池組件、關(guān)鍵礦物和“受關(guān)注外國實(shí)體”等限制條款，實(shí)質(zhì)上提高了新能源汽車進(jìn)入美國補(bǔ)貼體系的本地化門檻。歐盟《凈零工業(yè)法案》提出到2030年本土凈零技術(shù)制造能力滿足歐盟年度部署需求至少40%的目標(biāo)，同樣意在推動(dòng)清潔技術(shù)制造回流。

碳規(guī)則和電池規(guī)則正在成為新的市場(chǎng)準(zhǔn)入條件。歐盟電池法規(guī)已將碳足跡聲明、回收效率和供應(yīng)鏈盡責(zé)管理納入監(jiān)管框架。這意味著未來動(dòng)力電池進(jìn)入歐洲市場(chǎng)，不僅要滿足性能和安全要求，還需證明其碳排放、材料來源和全生命周期管理符合規(guī)則。碳管理能力正從ESG報(bào)告的附加項(xiàng)，變?yōu)槿蚋偁幍幕A(chǔ)能力。

智能化領(lǐng)域的技術(shù)規(guī)則壁壘同樣在形成。美國圍繞先進(jìn)計(jì)算芯片和AI（人工智能）模型權(quán)重出口建立許可制度，可能影響車企在高階智能駕駛、大模型訓(xùn)練和跨境研發(fā)中的算力獲取；歐盟《人工智能法案》將分階段適用，涉及自動(dòng)駕駛、智能座艙等AI系統(tǒng)的合規(guī)要求將持續(xù)提升。

這些變化的共同指向是，中國車企的全球化，未來不僅取決于產(chǎn)品價(jià)格和技術(shù)性能，更取決于能否建立覆蓋貿(mào)易政策、區(qū)域制造、供應(yīng)鏈溯源、碳管理、數(shù)據(jù)安全和智能化合規(guī)的系統(tǒng)能力。海外建廠、本地化運(yùn)營和合規(guī)體系，正在從“可選項(xiàng)”變成“必選項(xiàng)”。

2026年展望：結(jié)構(gòu)調(diào)整加速之年

基于上述判斷，2026年全球汽車市場(chǎng)大概率延續(xù)低速增長、結(jié)構(gòu)分化態(tài)勢(shì)。

樂觀情景下，若歐美通脹和利率環(huán)境改善、新興市場(chǎng)需求釋放、新能源汽車在東南亞和拉美加快導(dǎo)入，全球銷量有望實(shí)現(xiàn)小幅增長。基準(zhǔn)情景下，增長主要來自亞洲和部分新興市場(chǎng)，歐美成熟市場(chǎng)保持低速調(diào)整。謹(jǐn)慎情景下，若貿(mào)易摩擦升級(jí)、地緣沖突擾動(dòng)能源和物流成本，市場(chǎng)可能出現(xiàn)小幅回落。

但無論哪種情景，2026年都不會(huì)是全球汽車總量大幅擴(kuò)張的一年。更可能的結(jié)果是，結(jié)構(gòu)調(diào)整、區(qū)域再配置和規(guī)則適應(yīng)同時(shí)加速。對(duì)中國汽車產(chǎn)業(yè)而言，這意味著窗口期與壓力期正在重合。

真正的全球化，不是把車賣到更多國家，而是在不同區(qū)域市場(chǎng)同時(shí)解決產(chǎn)品、品牌、供應(yīng)鏈、合規(guī)和本地化經(jīng)營的系統(tǒng)性命題。63%的出口增速證明了中國汽車的競爭力。但增速終究會(huì)趨于平穩(wěn)，到那時(shí)，今天在體系能力上的投入，將決定誰能留在牌桌上。

數(shù)據(jù)來源：本文全球總量數(shù)據(jù)主要參考OICA公開統(tǒng)計(jì)，區(qū)域及細(xì)分市場(chǎng)數(shù)據(jù)結(jié)合MarkLines統(tǒng)計(jì)口徑，中國市場(chǎng)數(shù)據(jù)采用中國汽車工業(yè)協(xié)會(huì)公開數(shù)據(jù)，新能源汽車數(shù)據(jù)參考IEA及相關(guān)地區(qū)行業(yè)組織公開數(shù)據(jù)。

（作者吳勝男為中國汽車工程研究院股份有限公司高級(jí)專家、政研咨詢中心政研室主任，馮莉?yàn)橹袊嚬こ萄芯吭汗煞萦邢薰菊凶稍冎行难芯繂T，朱云堯?yàn)橹袊嚬こ萄芯吭汗煞萦邢薰菊凶稍冎行目偣こ處煟痪庉嫞黑w成）

責(zé)編 | 張生婷