上海炒股冠軍罕見發聲：如果現在開始逢低建倉，務必牢記三條鐵律

股市風云、變幻莫測，沒有任何投資者可以保證在股市中永遠立于不敗之地。市場上有很多優秀的投資者，投資策略和方法可以拿來作為借鑒，但是務必要明白的是，別人的思想即使是精髓也永遠是別人的，最重要的是如何在浩如煙海的理論中找到最適合自己的，并將其轉化為自己的投資風格，這需要長時間的實踐積累。因此，投資者進入實戰以后，一定要注重知識的積累和融會貫通，根據自己的偏好，不斷調整投資策略，久而久之一定會形成自己的投資風格。

股市投資是長期的事業，在這個生存環境惡劣的市場，形成自己的穩定盈利模式是決定我們能否在這個市場成功的保證，因此，這里分享一些這些年的炒股經驗，希望對于大家有所幫助：

一、倉位管理：守住本金才是長久之道

1、堅持半倉操作，資金是底氣，倉位是生命線，滿倉極易一次回撤徹底套牢；無明確機會直接空倉，手握現金才有逢低抄底的底氣。

2、持倉數量精簡，手中個股不超過5只，分散過度會顧此失彼；ST風險股直接排除，規避退市暴雷隱患。

3、嚴格設置盈虧標準：虧損5%果斷止損，杜絕深套；盈利10%先行減半倉，落袋部分利潤，不貪心吃完整段行情。

4、遠離融資杠桿，杠桿只會放大貪婪與恐慌，盈利時感受不到風險，下跌階段極易被動爆倉。

5、節假日提前減倉，長假期間突發利空、外圍波動等黑天鵝風險頻發，滿倉持股會被動承受未知沖擊。

二、選股邏輯：只做有資金、有人氣的標的

1、無量冷門股堅決不參與，成交量代表市場關注度，長期縮量如同無人光顧的商鋪，上漲動力極度匱乏。

2、優先跟隨市場龍頭，跟風雜毛股上漲乏力、下跌暴跌，穩定性遠不及辨識度龍頭。

3、暴跌是優質選股窗口，恐慌下跌階段，資金會錯殺優質標的，別人恐慌之時，才是篩選潛力個股的時機。

4、熱點消息需理性甄別，鋪天蓋地鼓吹的利好，大多是主力借機出貨的噱頭，普通散戶很難提前吃到紅利。

三、盤中買賣與主力行為判斷

1、短線交易切忌長期戀戰，短線行情以波段套利為主，行情結束及時離場，不格局長期持有。

2、早盤10點前多看少動，開盤半小時波動多為主力誘多誘空，走勢尚未穩定，盲目操作極易踩坑。

3、看懂主力兩大核心動作：縮量震蕩是洗盤吸籌，放量拉升后持續放量則是主力分批離場。

這套交易準則核心是克制貪婪、敬畏風險，多數散戶虧損根源就是重倉不止損、盲目追熱點、不懂空倉等待。交易拼的不是短期盈利速度，而是長久穩定的風控能力，嚴格執行規則，才能在市場中長期生存。

"主升浪"啟動前，分時圖必然有此盤面特征，不要再在暴漲前下車了

第一種：兩分時線齊頭上漲

兩分時線齊頭上漲是指分時圖中的白色分時線和黃色均價線同時同方向上漲，且白色分時線在回調過程中輕易不穿過均價線，基本上是一碰到黃色均價線就快速拉起，再創新高。如圖1-1所示。

通常情況下，如果是一支非常強勢的股票，那么基本上股價經過兩次回調后就馬上漲停。兩分時線齊頭上漲這種圖形在實戰中非常有用，一支股票能不能成為強勢股、漲停股，基本上都要具備兩分時線齊頭上漲的特征。

投資者如果想對兩分時線齊頭上漲這個圖形的盤口語言進行了解，那么可以從下面兩個方面入手：

一方面，從莊家操盤的意圖來說，莊家在拉抬某支股票的時候肯定要吸引更多的跟風盤，所以莊家一般都會采取漸進式讓股價慢慢上漲，以便引來市場中的其他投資者。事實上，兩分時線齊頭上漲的出現暗示市場中先知先覺的投資者介入。

另一方面，從市場參與者與莊家博弈的結果看，當準備拉抬一支股票時，市場中的一些短線高手都會在第一時間、在最佳位置選擇介入點，所以一旦出現了股價回調，那些短線高手都會迅速搶進。但是，由于其他人的參與，也會有意外情況發生，比如股價只是稍做回調就馬上調頭向上，這都可能因為跟風買盤旺盛而造成的。

買點箴言：概括來講，兩分時線齊頭上漲一旦成為一種強勢模式，就不單單是莊家的操盤行為了，更多的是多方博弈的結果。

第二種：后量壓前量

后量壓前量是指當價格高于前一個價格時，成交量都會超過前一個價格對應的成交量。后量壓前量是莊家拉抬的兵力，是股價漲升的動力。如圖2-1所示。

在莊家不斷將價格拉抬的過程中，股價不斷創出新高，為了吸引更多的跟風盤，莊家必須要讓股價上漲得非常完美，所以必須滿足基本的量價配合，如創新高的成交量要大于前一個高點的成交量，先見量后見價，說明股價會繼續上漲，基于此莊家在做盤中，當股價要突破前面的高點時就會打出大單讓成交量大于前面高點的成交量，這樣良好的量價配合才會吸引更多的人進來。實際上，在強勢戰法中分時圖選股特別看重成交量的變化，而其中最為經典的分析方法就是后量壓前量。

事實上，后量壓前量主要是從微觀“量”的角度來把握股票的趨勢。一般而言，成交量變化的分析方法不僅可以用于日K線圖，也可在周K線圖和分時圖上運用。但用不同圖分析得出來的結論只能適用于相應的時段。

買點箴言：在實際操作中，投資者應該把握以下兩點：第一，后量壓前量是趨勢指標，需要配合操作指標來使用。第二，后量壓前量一般出現在十字交叉買入點之前，如果出現在之后，沒有合適介入機會，那么就失去了操作意義。

同時，資金管理也是一門不能忽視的學問。尤其是對于倉位：應當投入多少的問題上。

倉位往往有兩種界定方式，一種是額定倉位，即計劃在某股上的持股數量或資金投入總額；另一種是流動倉位，即倉位將有一個從零到部分滿額直至全額、而后義逐漸減至零的過程。

對額定倉位的計算比較簡單，只需要符合交易者一貫的交易風格，并對報酬/風險比進行評估后即可確認；而對于流動倉位的管理則比較復雜，它需要交易者嚴格執行建倉、加倉、減倉、平倉等環節上的管理標準，同時需要交易者具有豐富的交易經驗。

對于倉位的管理，最簡單的方法就是：風險大而盈利大時，持倉數量減少；風險小而盈利大時，持倉數量增大；做短線交易時，持倉數量減少；做長線交易時，持倉數量視報酬/風險比而增加；對于大盤股，持倉數量可以視其他綜合條件而增加；對于小盤股，持倉數量應相對減少，除非是想坐莊具體到策略上，可分三步走：

其一，根據大盤性質來確定入市資金：比如，牛市中使用90%的資金，平衡市中使用50%的資金，熊市中使用30%的資金等等。

其二，根據交易對象的報酬/風險比來確定建倉資金-比如對于個股，當風險<收益時可及時介入，甚至加倉；當風險>收益時不可介入，若有股票應考慮減倉；當風險=收益時，沒有必要進場，若有股票可繼續持股。

其三，根據交易者的交易風格來控制倉位。不同的交易者有不同的交易風格，白然就會看準不同的交易時機進行建倉、增倉、減倉、平倉等動作，于是其流動倉位就可以得到有效控制。

所謂重倉必死。并非說重倉一次就死，而是說，通常重倉一定死。原因非常簡單，操作股市久了，一定遭遇某些極端情況，一次極端行情或者突發事件，重倉交易都有可能導致一半以上本金虧損，甚至是融資爆倉。俗語說，夜路走多了，早晚會遇到鬼。日內短線能夠在嚴格控制止損的情況下，偶爾重倉，或許能夠接受，然而隔夜重倉，絕對就是自殺的行為。重倉就相當于你將子彈在一場戰役剛一開始就全部打完了，戰爭還在持續，但你卻沒有子彈了，后面大家還如何玩？

操作股市的最重要的目標則是盈利、持續盈利以及最大化盈利。所以，只要是有利可圖的，而同時將風險管理好的話，就能夠最大化地擴大盈利規模。這與我們大家常見的操作理念：“最小化虧損、最大化盈利”是完全相同的。

最后。市場是一個充滿誘惑力的地方，每天都有數不勝數的機會。而機會和陷阱始終是一對孿生兄弟。很多市場參與者長線做，短線也做，順勢做，逆勢也做，每天在市場中忙進忙出，無意中想要包打天下，抓住所有市場波動的利潤，結果卻往往是水中撈月，滿懷希望而去，充滿絕望而歸。我們必須勒住自我欲望的韁繩，舍棄十八般武藝樣樣精通，企圖打敗市場的非分之想，永遠只追求屬于自己的利潤。

一個成熟的操盤手往往能夠從表面上看來不確定、隨機的市場波動中找到某種相對確定、可以把握的機會。知道什么時候交易對投機者最有利、什么時候投機者應該退避三舍，靜觀其變等等。市場就像一個大海，可以容納包括套保、套利、投機者在內的各種各樣的人。所以，成功的交易并沒有固定的標準答案。但是，為了在兇險的交易世界里不被消滅，每一個市場參與者必須找到適合自己的生存方式。

只有確定了交易模式，投機者才能明確知道自己在市場中關注什么，尋找什么，哪些變化是非常重要的，哪些變化對自己是沒有意義的，以及什么時候應該采取行動等等。我之所以提出投機的理論、假設、模型決定市場觀察和交易這一套理論，就是想強調投機者擁有一套相對穩定的，有優勢、有勝算的交易模式的重要性。

要知道，成功的交易不是集體思考、決策的事業，而更像是一個投機者個體孤獨的心理搏斗游戲。這種孤獨表現在：漫長的交易學習過程就像一個人走夜路，茫茫荒原，不知何處是盡頭；分析思考市場行情變化，讓投機者體驗到的是獨自面對未來不確定性的痛苦無助；臨場決策、操作的背后，隱藏的可能是投機者面對黑洞般的恐懼和對自身安全的深深憂慮，等等。

因此，在自身問題上，成功的交易還建立在兩個方面之上的：一是投機者對市場交易的基本思路頭腦清晰、胸有成竹；二是投機者對人性的弱點了如指掌，如果你是一個不能忍受孤獨、一個缺乏自主性、一個人云亦云、沒有獨立思考能力的人，注定不可能成為一個出色的投機客。